ΣΧΕΤΙΚΑ ΑΡΘΡΑ
Με επιτυχία και χωρίς εκπλήξεις οι ελληνικές συστημικές τράπεζες ολοκλήρωσαν το stress test και παραμένουν ανθεκτικές ακόμα και στο δυσμενές σενάριο.
Οι ελληνικές τράπεζες απαλλαγμένες από το μεγάλο απόθεμα των «κόκκινων» δανείων βρίσκονται πάνω από τη βάση της άσκησης αντοχής, καθ όλη τη διάρκεια –τρία χρόνια- του δυσμενούς σεναρίου. Η άσκηση αντοχής αφορά την τριετία 2023-2025 και στρεσαρε τις τράπεζες ακόμα και σε σωρευτική μείωση τριετίας του ΑΕΠ Ελλάδας στο -5,5%.
Η πανευρωπαϊκή άσκηση προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων του 2023 διενεργήθηκε σε πολύ μεγαλύτερο δείγμα σε σχέση με τις προηγούμενες και κάλυψε κάλυψε 98 (57 μεγάλες και 41 μεσαίες) τράπεζες της ζώνης του ευρώ υπό την άμεση εποπτεία της ΕΚΤ και αντιπροσωπεύουν το 75% του συνόλου των τραπεζικών περιουσιακών στοιχείων της ΕΕ. Από τα τεστ προκύπτει ότι το τραπεζικό σύστημα της ζώνης του ευρώ θα μπορούσε να ανταπεξέλθει σε έντονη επιβράδυνση της οικονομικής δραστηριότητας. Μάλιστα οι παραδοχές ήταν κοινές για όλες τις τράπεζες που εξετάστηκαν.
Σε ότι αφορά τις τέσσερις ελληνικές τράπεζες ισχυρότερη κεφαλαιακά, με βάση τις παραδοχές του δυσμενούς σεναρίου για το 2025, εμφανίζεται η Εθνική Τράπεζα (13,6%) και ακολουθεί η Eurobank (11,5%) η Alpha Bank (8,1%) και η Τράπεζα Πειραιώς (8,7%).
Σε επίπεδο μόχλευσης, υψηλότερες επιδόσεις καταγράφει η Εθνική Τράπεζα με 6,3% στο δυσμενές σενάριο και ακολουθούν η Eurobank (5,9%), η Πειραιώς (4,5%) και η Alpha (3,7%).
Εθνική Τράπεζα
Η Εθνική Τράπεζα εμφανίζει εξαιρετική δυναμική ακόμα και στο δυσμενές σενάριο.
Ειδικότερα η τράπεζα είχε δείκτη ιδίων κεφαλαίων CET1 στο 16,82% στο τέλος του 2022. Στο βασικό σενάριο ο δείκτης διαμορφώνεται στο 17,65% στο τέλος του 2023, στο 19,75% στο τέλος του 2024 και στο 21,60% στο τέλος του 2025..
Στο δυσμενές σενάριο η ΕΤΕ κλείνει το 2023 με δείκτη 13,73% και ανεβαίνει το 2024 στο 13,83% και το 2025 στο 14,48%.
Τράπεζα Πειραιως
Οι επιδόσεις της Τράπεζας Πειραιώς εμφάνισαν σημαντική βελτίωση σε σχέση με τα stress test του 2018 και του 2021.
Το 2025 στο βασικό σενάριο ο δείκτης CET 1 διαμορφώνεται στο 14,3% και στο δυσμενές σενάριο στο 9,1% ( στο δυσμενές σενάριο ο δείκτης CET 1 ήταν στο 5,9% το 2018 και στο 8,6% το 2021).
Να σημειωθεί ότι η μείωση για την τριετή περίοδο κατά το δυσμενές σενάριο για την Πειραιώς είναι η 13η χαμηλότερη μεταξύ των 70 ευρωπαϊκών τραπεζών του δείγματος της ΕΑΤ, σύμφωνα με τη σημερινή γνωστοποίηση.
Ειδικότερα η τράπεζα το 2022 είχε δείκτη ιδίων κεφαλαίων CET1 στο 13,04%. Στο βασικό σενάριο της άσκησης κλείνει το 2023 με δείκτη CET1 στο 12,53% και ανεβαίνει στο 13,46% και το 14,23% αντίστοιχα στο τέλος του 2024 και του 2025.
Στο δυσμενές σενάριο κλείνει το 2023 με δείκτη ιδίων κεφαλαίων 8,35% και ανεβαίνει στο 8,73% το 2024 και στο 9,12% το 2025.
Όπως αναφέρει η Πειραιώς, η άσκηση προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων έχει διεξαχθεί με την εφαρμογή παραδοχής στατικού ισολογισμού κατά τον Δεκέμβριο 2022, και ως εκ τούτου δεν λαμβάνει υπόψη μελλοντικές επιχειρηματικές στρατηγικές και ενέργειες της Διοίκησης.
Eurobank
Στην 12η θέση μεταξύ 70 ευρωπαϊκών τραπεζών βρέθηκε η Eurobank σε όρους μείωσης του δείκτη CET1 το 2025, όπως αναφέρει η τράπεζα.
Συγκεκριμένα στο βασικό σενάριο, ο Δείκτης κεφαλαιακής επάρκειας Fully Loaded CET1 αυξάνεται κατά 360 μ.β. κατά τη διάρκεια των τριών ετών, φτάνοντας στο επίπεδο του 18% στο τέλος του 2025.
Στο δυσμενές σενάριο, ο Δείκτης Fully Loaded CET1 μειώνεται κατά 220 μ.β. στο τέλος του 2025 και διαμορφώνεται σε 12,2%.
Ειδικότερα ο δείκτης ιδίων κεφαλαίων της τράπεζας ήταν στο 15,19% στο τέλος του 2022. Στο βασικό σενάριο της άσκησης η τράπεζα ανεβάζει τον δείκτη CET1 το 2023 στο 15,57%, στο τέλος του 2024 στο 16,89% και στο τέλος του 2025 στο 18,01%.
Στο δυσμενές σενάριο ο δείκτης ιδίων κεφαλαίων ξεκινά από το 11,69% στο τέλος του 2023 και ανεβαίνει στο 12,16% στο τέλος του 2025.
Alpha Bank
«Τα αποτελέσματα της Πανευρωπαϊκής Άσκησης Προσομοίωσης Ακραίων Καταστάσεων καταδεικνύουν τον επιτυχημένο μετασχηματισμό της Alpha Bank που υλοποιείται τα τελευταία χρόνια, ενισχύοντας σημαντικά την ανθεκτικότητα του Ομίλου σε αντίξοες οικονομικές συνθήκες. Η ανθεκτικότητά μας ενισχύθηκε περαιτέρω με μια σειρά δράσεων κατά το πρώτο εξάμηνο του έτους, προσθέτοντας περίπου 2,6 ποσοστιαίες μονάδες στον συνολικό δείκτη κεφαλαίου μας», δήλωσε ο CEO της τράπεζας Βασίλης Ψάλτης.
Ειδικότερα η Alpha Bank είχε δείκτη ιδίων κεφαλαίων CET1 13,24% στο τέλος του 2022, στο βασικό σενάριο ανεβάζει τα ίδια κεφάλαια από 12,68% στο τέλος του 2023, στο 13,40% στο τέλος του 2024 και στο 14,14% στο τέλος του 2025.
Στο δυσμενές τώρα σενάριο η τράπεζα έχει δείκτη CET1 8,22% στο τέλος του 2023, με άνοδο στο 8,24% το 2024 και ανεβαίνει στο 8,86% στο τέλος του 2025.
Η τράπεζα σε ανακοίνωση της σημειώνει πως: Σημειώνεται ότι η μεθοδολογία της Άσκησης Προσομοίωσης Ακραίων Καταστάσεων δεν ενσωματώνει τις ενέργειες κεφαλαιακής ενίσχυσης της Τράπεζας κατά το α’ εξάμηνο του 2023. Αυτές περιλαμβάνουν, μεταξύ άλλων, την απομόχλευση Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων μέσω των συναλλαγών “Sky” και “Hermes”, τη συνθετική τιτλοποίηση ναυτιλιακού χαρτοφυλακίου, την έκδοση Πρόσθετων Κεφαλαιακών Μέσων της Κατηγορίας 1 (Additional Tier 1) και την αύξηση κεφαλαίου μέσω οργανικής κερδοφορίας.
Οι δείκτες CET 1, Tier I και Συνολικού Κεφαλαίου του Δεκεμβρίου 2022 pro-forma για τις ανωτέρω ενέργειες ενισχύονται κατά περίπου 1,3%, 2,5% και 2,6% αντίστοιχα, με πλήρη εφαρμογή των μεταβατικών διατάξεων.
Εθνική Τράπεζα
Όσον αφορά την Εθνική, στο Δυσμενές σενάριο ο δείκτης Κύριων Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων με πλήρη επίδραση του ΔΠΧΑ 9 (FL CET1) κατέγραψε μέγιστη απομείωση της τάξεως των 2,71 π.μ. φθάνοντας στο χαμηλότερο επίπεδο του 13,1% κατά το πρώτο έτος του ορίζοντα προβλέψεων (2023). Το εν λόγω αποτέλεσμα συνιστά την καλύτερη επίδοση εντός του ελληνικού τραπεζικού χώρου, ο οποίος κατέγραψε μέγιστη μείωση κεφαλαίων 3,50 π.μ. -κατά μέσο όρο, εξαιρουμένης της ΕΤΕ-.
Με κριτήριο το δείκτη μέγιστης απομείωσης κεφαλαίων, η επίδοση της ΕΤΕ είναι η 11η καλύτερη στο σύνολο των 70 ευρωπαϊκών χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων που συμμετείχαν στην άσκηση και η 5η καλύτερη με κριτήριο την απομείωση κεφαλαίων στον τριετή ορίζοντα (2025).
Σε σχέση με τον πλήρη, τριετή ορίζοντα προβλέψεων της άσκησης:
– Υπό το Δυσμενές σενάριο, ο δείκτης Κύριων Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων με πλήρη επίδραση του ΔΠΧΑ 9 (FL CET1) διαμορφώθηκε σε 14,5% στο τέλος του 2025, υποδεικνύοντας απομείωση 1,36% π.μ. σε σχέση με το επίπεδο έναρξης της άσκησης.
– Το Βασικό σενάριο υποδεικνύει ενίσχυση κατά 5,76% π.μ. του δείκτη Κύριων Βασικών Ιδίων Κεφαλαίων με πλήρη επίδραση του ΔΠΧΑ 9 (FL CET1) στον τριετή ορίζοντα, διαμορφώνοντάς τον σε 21,6% το 2025.
Όπως αναφέρει η Εθνική, «το αποτέλεσμα της Πανευρωπαϊκής Άσκησης Προσομοίωσης Ακραίων Συνθηκών του 2023 καταδεικνύει την ανθεκτικότητα του Ομίλου της ΕΤΕ σε δυσμενείς συνθήκες, καθώς και τη δυνατότητα διατήρησης επαρκών κεφαλαίων ακόμη και υπό ακραίες μακροοικονομικές παραδοχές».
Διαβάστε επίσης
Stress Tests: Ανθεκτικές οι τράπεζες της ευρωζώνης – Ισχυρές επιδόσεις οι 4 ελληνικές
Πειραιώς για stress test: Σημαντική βελτίωση σε σύγκριση με τις ασκήσεις του 2021 και του 2018
Eurobank για stress test: 12η στην Ευρώπη σε όρους μείωσης του δείκτη FL CET1 το 2025
Εθνική Τράπεζα για Stress test: Αξιοσημείωτη πρόοδος στην ενδυνάμωση του Ισολογισμού
ΕΙΔΗΣΕΙΣ ΣΗΜΕΡΑ
